君龙人寿借意险自查清理存疏漏 连亏九年盈利难题待解

来源：投资者网

《投资壹线》李璟

据《中国银行保险报》报道，2019年12月下旬，银保监会向人身险公司通报了借意险自查清理有关情况。其中，银保监会认为君龙人寿保险有限公司（下称“君龙人寿”）未能排查出在借意险业务中存在的强制搭售或捆绑销售的情况，其自查情况与监管掌握情况不符，需要认真对待，强化管理。对此，君龙人寿负责人回应《投资壹线》称，对于监管部门提出的改进意见已经进行深刻反省及检讨，事件主要原因是报告内容不够详尽所致。

君龙人寿为厦门建发集团有限公司和台湾人寿保险股份有限公司共同出资设立、首家总部设在福建省的保险公司。自2010年开始公布年报至今，君龙人寿始终处于亏损状态，九年亏损超3.56亿元。根据君龙人寿2019年三季度偿付能力报告显示，其在2019年前三季度亏损0.66亿元，也就是说，在过去的九年多时间内，君龙人寿已经累计亏损了4.22亿元。

借意险风波

2019年10月12日，在聚投诉平台上，用户龚先生投诉称，自己在一款名叫“月光侠”的第三方贷款APP中借款3000元，然而平台在未详尽告知的情况下，向其捆绑销售了来自君龙人寿价值900元的保险，最终3000元的借款实际到账仅为2100元。

《投资壹线》注意到，类似事情并非孤例，而根据投诉者的描述，他们均是在月光侠中进行了借贷，实际到款直接扣除了一笔保险费用，且借款平台并没有说明该保险的保额、保险范围，更并未事先征得用户同意。

业内人士分析称，保险公司与第三方借贷平台主要合作形式有借意险、账户安全保险、借款抵押物保险及信用保险。

君龙人寿年报显示，其保险业务主要是人寿险、意外伤害险、健康险以及年金保险，其与网贷平台合作的险种是借意险。

资料显示，借意险是指与金融机构订立借款合同的借款人作为投保人，向保险公司支付保险费，当被保险人遭受意外伤害事故死亡或残疾时，保险公司向受益人给付保险金的商业保险行为。

为了防范风险，对于保险公司与第三方借贷平台的合作模式，监管层一直密切关注。早在2019年8月，为规范保险机构销售行为，保护消费者合法权益，银保监会就下发了《关于开展借款人意外伤害保险业务自查清理工作的通知》，要求各人身险公司全面排查在经营借意险过程中是否存在通过现金贷等网贷平台销售、委托无合法资质第三方销售、向客户强制搭售或者捆绑销售、违背精算原理随意调整费率、通过高手续费恶性竞争等行为。

2019年12月下旬，银保监会向各人身险公司通报了借意险自查清理的有关情况。其中，银保监会认为君龙人寿的自查与监管掌握情况不符，未能排查出公司在借意险业务中存在的强制搭售或捆绑销售的情况。

对此，君龙人寿回应《投资壹线》称，对监管部门提出的改进意见，公司上下高度重视，并进行深刻反省及检讨，而之前出现报告情况与监管所掌握的情况不符，主因是报告内容不够详尽，未对监管关注点一一进行报告，存在疏漏之处。其实公司已于2019年3至5月陆续停止借意险业务，后续公司将针对该业务已采取及后续即将采取的措施进行更为详尽的汇报。

对于上述案例中用户遭遇的情况，君龙人寿向《投资壹线》表示，可以明确的是，如有类似情形，只要接到客户投诉，公司都已协助客户督促平台解决相关问题，针对之前收到的投诉均通过与客户及平台协商得到妥善处理。另外，公司借意险相关业务在2019年2-3月开展，不久便发现合作开展业务的相关平台存在销售不合规情形，为保护消费者合法权益，公司立即着手关停了该项业务，并对相关业务责任人进行了处理。

北京联合大学保险学教师杨泽云认为，在贷款中合理搭卖一份意外伤害保险是可以的，让债务人购买一份意外伤害保险也是债权人风险管理的一种方法和手段。在生活中，有些住房抵押贷款的债权人也有可能要求债务人购买一份意外伤害保险。

“但是从借意险自身角度来看，一份900元保险费的意外伤害保险，其保额应该达到100万元以上了，上述几个案例的用户仅仅借款几千元，就要购买100万元以上的意外伤害保险，显然，对于债权人来说，这个风险管理手段过了。此外，要想这个风险管理手段有效，还必须要求投保人指定债权人为意外伤害保险的受益人。”杨泽云向《投资壹线》补充道。

扭亏难题待解

从开业至今，君龙人寿已经发展了11个年头。从2010年其发布的第一份公开年报显示，其保险业务收入逐年增多，该数据从2010年的1.36亿元一路上升至2017年的7.71亿元，达到峰值，2018年保险业务收入为6.11亿元。

但不断增长的收入仍然难以扭转君龙人寿的亏损局面，《投资壹线》整理其2010年至2018年年报发现，其在这九年间的亏损额超3.56亿元。根据君龙人寿发布的2019年三季度偿付能力报告显示，2019年其前三季度保险业务收入3.6亿元，但净利润却显示亏损0.66亿元，也就是说，在过去的九年又九个月中，君龙人寿已累计亏损4.22亿元。

公司为何长期增收不增利？对于该问题，君龙人寿回应《投资壹线》称，亏损主因是外部经济环境影响，公司所投资产遭遇违约，若不考虑所投资产违约影响，今年已基本实现盈利。

而增收不增利在公司年报中最直观的体现，则是营业支出居高不下。《投资壹线》整理发现，

君龙人寿的退保金及业务管理费一直处于较高状态，其在2019年的退保金占总营业支出四成。对于退保金居高不下的原因，君龙人寿对《投资壹线》表示主要是公司早期的年金产品退保所致，预计2020年后退保金将大幅降低。

年报显示，在销售渠道方面，君龙人寿以银保渠道为主，其在2018年由银行代理销售的保险业务收入达3.53亿元，占全年保险业务收入6.11亿元的58%。业内人士认为，过于依赖银保渠道会导致较高的渠道费用，那么公司营业支出费用较高是否有此因素存在？对此，君龙人寿对《投资壹线》表示，公司营业费用支出高，并非银保渠道费用问题，主要是因为之前与第三方网销平台的合作导致，该项合作目前已全面终止。（投资壹线出品）